Rebate là gì? Khái niệm và những lưu ý về Rebate trong giao dịch Forex

Rebate là gì? Rebate trong giao dịch forex chứng khoán là gì?  Những khái niệm về rebate và hoạt động hoàn trả khoản vay forex, cổ phiếu chứng khoán trong giao dịch. Cùng Trader Plus tìm hiểu khái niệm rebate này nhé!

Rebate là gì?
Rebate là gì?

Rebate là gì?

Rebate còn được định nghĩa là khoản giảm giá tức là phần tiền lãi hoặc cổ tức mà chủ sở hữu (người cho vay) của một cổ phiếu được trả bởi một ( người bán khống ) người vay cổ phiếu. Người vay được yêu cầu trả lãi và cổ tức cho chủ sở hữu. Bán khống đòi hỏi phải có tài khoản ký quỹ.

Rebate là một thuật ngữ được sử dụng trong bán khống có nghĩa là bán chứng khoán mà một nhà giao dịch không sở hữu. Thương nhân đó phải mượn cổ phiếu để giao cho người mua.

Khi một nhà đầu tư thực hiện giao dịch bán khống, cá nhân đó phải giao cổ phiếu cho người mua vào ngày thanh toán giao dịch . Mục tiêu của việc bán khống là thu lợi từ việc giảm giá bằng cách mua cổ phiếu với giá thấp hơn sau khi bán. Bán khống khiến người bán gặp rủi ro không giới hạn vì giá cổ phiếu phải mua có thể tăng thêm một lượng không giới hạn. Điều đó rõ ràng rằng một thương nhân có thể thoát khỏi một giao dịch bán khống bất cứ lúc nào để tránh rủi ro.

Nếu cổ tức được trả trong thời gian mà cổ phiếu được vay, người vay phải trả cổ tức cho người sở hữu. Nếu trái phiếu được bán khống thì bất kỳ lãi trái phiếu nào được trả cho trái phiếu vay phải được chuyển tiếp cho người sở hữu. Việc rút ngắn một cổ phiếu liên quan đến việc trả lãi hoặc phí, và trong một số trường hợp các nhà môi giới có thể chuyển một phần phí đó cho người cho vay chứng khoán.

Rất khó để các nhà giao dịch cá nhân hoặc nhà đầu tư bán lẻ đủ điều kiện Rebate bởi vì nó yêu cầu giữ một khoản tiền đáng kể trong tài khoản giao dịch của họ. Nói chung các tổ chức lớn, nhà tạo lập thị trường và thương nhân thuộc cỡ đại lý là những có quyền lợi Rebate tốt hơn.

Phí giảm giá bán khống forex chứng khoán

Khi một người bán khống mượn cổ phiếu để giao hàng cho người mua, người bán phải trả phí hoàn trả. Phí này phụ thuộc vào số tiền bán hàng và tính sẵn có của cổ phiếu trên thị trường. Trong một số trường hợp, công ty môi giới sẽ buộc người bán khống mua chứng khoán trên thị trường trước ngày thanh toán, được gọi là mua vào bắt buộc. Một công ty môi giới có thể yêu cầu mua vào bắt buộc nếu họ tin rằng cổ phiếu sẽ có thể hết vào ngày thanh toán.

Trước khi mua khống thì một nhà giao dịch nên kiểm tra với nhà môi giới của họ về phí giảm giá bán khống cho cổ phiếu đó. Nếu mức phí quá cao, nó có thể không đáng để bạn phải mua cổ phiếu. Hãy là một người giao dịch thông minh các bạn nhé!

Người bán khống phải chịu tổn thất không giới hạn, nên cần có một khoản tiền gửi đáng kể để bảo vệ công ty môi giới khỏi các khoản lỗ tiềm năng trong tài khoản của khách hàng. Nếu giá của chứng khoán tăng lên, người bán ngắn sẽ được yêu cầu gửi thêm đô la để bảo vệ chống lại tổn thất lớn hơn. Nếu giá tiếp tục tăng trên một vị thế, gây ra tổn thất lớn hơn và người vay không thể gửi thêm vốn, vị trí bán khống này sẽ bị thanh lý cho người khác. Người đi vay chịu trách nhiệm cho tất cả các tổn thất, ngay cả khi những tổn thất đó lớn hơn số vốn trong tài khoản.

Hoàn trả khoản vay cổ phiếu, forex là gì
Hoàn trả khoản vay cổ phiếu, forex là gì

Hoàn trả khoản vay cổ phiếu, forex là gì

Khoản giảm giá cho vay cổ phiếu là khoản thanh toán hoàn lại tiền từ một người cho vay cổ phiếu cho một nhà đầu tư đặt tài sản thế chấp bằng tiền mặt để vay cổ phiếu. Ứng dụng phổ biến nhất của khoản giảm giá này có liên quan đến bán khống.

Nói một cách đơn giản, một khoản hoàn trả cho vay cổ phiếu là một khoản thanh toán cho các nhà đầu tư lớn hơn có khả năng có sẵn từ một nhà môi giới vì mặt trái của lãi suất tính cho việc vay trên lề. Đối với các nhà đầu tư không bao giờ bằng cổ phiếu trên lề, “đây là một khái niệm mà người nước ngoài thường sử dụng”. Các thương nhân mua cổ phiếu trên lề biết rằng khi họ mua cổ phiếu trên lề, nhà môi giới của họ sẽ tính lãi cho tiền mặt được sử dụng để mua các cổ phiếu đó. Nếu giao dịch chỉ có thời hạn vài ngày thì khoản phí rất thấp nhưng nếu lên tới mức lãi suất hàng năm thì sẽ tương đương nếu bạn đi vay tín dụng.

Nhà môi giới cho vay sẽ tiếp tục tích lũy tất cả tiền lãi từ số tiền mà nhà đầu tư sử dụng để mua cổ phiếu trên lề. Nhưng ai sẽ được hưởng các khoản thanh toán lãi? Hầu hết là nhà môi giới, nhưng có thể có một diễn biễn khác khi mà các khoản thanh toán đó nhà mỗi giới có thể dùng để chuyển luôn sang người khác.

Một nhà giao dịch hoặc nhà đầu tư bán lẻ không có tài khoản với số dư rất lớn thì sẽ không được giảm giá nếu họ muốn mở một giao dịch bán khống, Nhưng nếu một khách hàng hoặc tổ chức lớn hơn có thể được đề nghị giảm giá ưu đãi để thu hút được một số tiền lớn và các khách hàng tiềm năng của tổ chức đó. Số tiền giảm giá được xác định theo các thỏa thuận cho vay chứng khoán được thiết lập giữa người vay và người cho vay, và khoản giảm giá thường bù đắp tất cả hoặc một số phí cho vay chứng khoán của người cho vay. Tổng số tiền của khoản phí này thường được các nhà môi giới tính cho khách hàng vay cổ phiếu hoặc số tiền để mua cổ phiếu cũng sẽ được nêu trong Thỏa thuận cho vay chứng khoán.

 

Những lưu ý khi thực hiện Rebate (hoàn trả khoản vay) trong mua bán cổ phiếu, forex

  • Cho vay chứng khoán là một tính năng chính của bán khống, trong đó một nhà đầu tư mượn chứng khoán để bán ngay lập tức, hy vọng thu được lợi nhuận bằng cách mua lại sau đó với giá thấp hơn.
  • Giảm giá cho vay cổ phiếu là một điều khá là thu hút mọi người trong cho vay chứng khoán. Người cho vay được bồi thường bằng các khoản phí, giúp tăng cường lợi nhuận của nó đối với chứng khoán.
  • Thông thường, kiểu sắp xếp này không có sẵn cho các nhà đầu tư cá nhân nhỏ . Giảm giá cho vay cổ phiếu thường chỉ có sẵn cho các khách hàng lớn hơn với đủ tiền mặt, chẳng hạn như thương nhân chuyên nghiệp, nhà đầu tư tổ chức và nhà môi giới / đại lý khác.
  • Ngoài ra, những người vay không sử dụng tiền mặt làm tài sản thế chấp sẽ không được giảm giá cho vay cổ phiếu.
  • Những người vay đã đưa các loại tài sản khác làm tài sản thế chấp thường sẽ vẫn chịu trách nhiệm về phí của người cho vay, ngay cả khi tài sản thế chấp đó ở dạng chứng khoán gần như tương đương với tiền mặt, trái phiếu kho bạc…

Tóm tắt ý Rebate trong forex

Trong forex, rebate ở đây là tiền hoàn lại cho người chơi cảu sàn khi sử dụng dịch vụ bên họ. Để hiểu rõ hơn các bạn đọc qua bài IB là ai? Tóm lại Sàn có nguồn thu từ Spread và Swap; họ chi phí cho IB là người quảng cáo. Rebate là IB lại trả cho bạn để bạn mở tài khoản dưới sàn đó.

Ví dụ spread cặp EURUSD là 1.8 pips. Nếu không có IB thì khi người chơi giao dịch 1 lot Sàn có 1.8 pips, nếu giữ qua đêm thì Sàn lại có swap nữa.

Nếu có IB, thì sàn chia cho IB thường là 0.5 pips.

Bây giờ IB có thể cắt luôn 0.25 pips lại trả cho người chơi để tạo ra cơ chế 3 bên cùng có lợi.

Đại ý là như vậy, nhưng nếu Sàn nâng spread lên thì IB cũng sẽ được nhiều hơn. Nếu người chơi không đòi hỏi quyền lợi qua IB thì vô hình chung lại tự giảm thiểu lợi nhuận của mình.

Trên đây là những khái niệm cơ bản, chú ý đối với rebate (hoàn phí giao dịch) trong trading forex, cổ phiếu. Hy vọng Trader Plus đem đến những thông tin hữu ích đối với các Trader.